Fuzje i przejęcia przedsiębiorstw. Strategie rozwoju przedsiębiorstwa

Najbliższe seminarium

  • 2012-04-26

Warsztat wysoko ocenił i poleciłby:

Członek Zarządu ds. Finansowych, ORLEN OIL
Wiceprezes Zarządu, KOLPORTER
Prezes Zarządu, OCYNKOWNIA STALPRODUKT BOLESŁAW

Cele

  • Zrozumienie wpływu procesów konsolidacji na pozycję konkurencyjną przedsiębiorstwa.
  • Opanowanie metodyki organizacji i prowadzenia procesów fuzji i przejęć.
  • Poznanie głównych zagrożeń związanych z procesem doboru celów inwestycyjnych, analizy i wyceny partnerów integracji, technicznego procesu przejęcia, negocjacji oraz integracji niezależnych dotąd spółek.

Program

Pierwszy dzień (9.00 – 17.00) – Proces transakcji M&A

  1. Wstęp – cele seminarium.
  2. Test wprowadzający.
  3. Co determinuje wartość przedsiębiorstwa?
    Dyskusja moderowana
  4. Jak zwiększyć wartość poprzez konsolidację? Aspekty strategiczne w transakcjach fuzji i przejęć.
  5. Jakie są typy i formy transakcji M&A? Który z nich jest najkorzystniejszy?
  6. Jakie są typowe motywy nabywcy przedsiębiorstw?
    Ćwiczenie
  7. Jakie są kluczowe ryzyka w transakcjach fuzji i przejęć? Główne przyczyny niepowodzeń.
    Dyskusja moderowana
  8. Proces transakcyjny z punktu widzenia kupującego i sprzedającego – kamienie milowe.
    Przykłady z praktyki
  9. Jak przeprowadzić analizę strategiczną wyselekcjonowanych kandydatów do nabycia, bądź podmiotu przeznaczonego do sprzedaży?
  10. Jak oszacować efekty synergii?
    Ćwiczenie
  11. Integracja popołączeniowa – klucz do budowy wartości przedsiębiorstwa.
  12. Jaki powinien być sposób i zakres integracji przedsiębiorstw?
  13. Jak zbudować skuteczny plan integracji?
  14. Szybka reorganizacja czy stopniowa restrukturyzacja? Którą strategię integracji wybrać?
    Dyskusja moderowana
  15. Co decyduje o sukcesie działań integracyjnych?
    Przykłady i ćwiczenia

Drugi dzień (9.00 – 17.00) – Wycena transakcji M&A i niezbędna dokumentacja

  1. Obszary i kwestie negocjacyjne.
  2. Jak przygotować się do rozmów negocjacyjnych z akcjonariuszami, zarządami i pracownikami?
    Dyskusja moderowana
  3. Co to jest due-diligence i jak efektywnie poprowadzić ten proces?
  4. Jaki powinien być zakres due-diligence?
    Przykłady z praktyki
  5. Jak sprawnie przeprowadzić proces formalnego badania sytuacji finansowej, podatkowej oraz prawnej i środowiskowej spółek przed planowaną transakcją?
  6. Jak oszacować wartość spółki przejmowanej? Wycena jako narzędzie w negocjacjach.
  7. Jak można dokonać wyceny kandydata, co należy uwzględnić, czego unikać?
  8. Podstawowe metody wyceny i pomiaru wartości firmy.
    Dyskusja moderowana
  9. Skąd wziąć środki na finansowanie transakcji fuzji i przejęć?
  10. Kiedy należy sfinansować zakup długiem, gotówką, akcjami?
    Przykłady z praktyki
  11. Dokumentacja w transakcjach fuzji i przejęć.
  12. Co powinno zawierać memorandum informacyjne?
    Przykłady z praktyki
  13. Jak skonstruować list intencyjny? Wstępna i wiążąca oferta nabycia.
  14. Na co należy zwrócić szczególną uwagę przy przygotowywaniu umów?
    Przykłady z praktyki
  15. Fuzje i przejęcia na giełdzie papierów wartościowych.
    Dyskusja moderowana
  16. Opłacalność transakcji M&A.
  17. Przyczyny niepowodzeń transakcji fuzji i przejęć.
  18. Podsumowanie.

Prowadzący: Ekspert współpracujący z Francuskim Instytutem Gospodarki, Ekspert współpracujący z Francuskim Instytutem Gospodarki

Czas seminarium: 2 dni   

Sprawdź cenę

Zobacz także

Francuski Instytut Gospodarki
Polska Sp. z o.o.
ul. Filtrowa 75/5, 02-032 Warszawa
tel. 0 22 823 42 83, fax 0 22 823 99 13
biuro@figpolska.pl

 

Migomedia Projekt i wykonanie:

Oferujemy kompleksowe przygotowanie Zespołu Klienta do budowy i wdrożenia strategii firmy. Zainteresowanych prosimy o kontakt: (22) 823 42 83        *** AUTORSKIE METODYKI *** SKUTECZNE ROZWIĄZANIA *** CENNE INSPIRACJE ***